蓝天，白去，高山，草原。一年一度的赛马盛会正在热火朝天的举行着，领先的是中甸土司勒仓多吉的女儿卓玛，紧跟其后的是名叫扎西平措的年轻人。由于扎西的技术更胜一筹，胜利的果实——哈达 被扎西摘取，一向在家族里以大小姐形象出现的卓玛肯定会不服气，于是另一场比试——比枪便开始啦，卓玛的枪法虽然厉害，但是扎西的枪法却是百人中难有的精湛，卓玛输的心服口服，最后扎西获得了最终的胜利 。

第二天，天一亮索朗就向扎西发泄满腹的牢骚，就在索朗刚走的时候，一个手下匆匆忙忙的跑进来对扎西说了一个如晴天霹雳般的消息。扎西意识到问题的严重性赶忙跑出来一看，躺在担架的不是别人正是老爹，原来在老爹遇害后尸体又被别人送到了山下，此时的扎西也不再冷静，带着几个手下冲进了牢房，愤怒的将多吉带到了老爹的尸体前，多吉也被眼前的所见震惊了，在老爹的尸体上的凶器却是土司府的！

虫草老爹的死让全寨的人沉浸在一片悲痛之中。这也让扎西想起了第一次与老爹时见面的情境，一切仿佛都发生在昨天，所有情境历历在目。扎西为了为给阿玛报仇决定跟随着虫草老爹一起当马贼，可能在别人眼里马贼就是一个坏人的代名词，但是扎西为阿玛的报仇心切，不顾周围人的劝阻，跟着虫草老爹来到了九龙湾做了马贼。

索朗带领着九龙湾的兄弟们，在一处山坡上遭到不名人员的伏击。对方火力甚是凶猛，眼看着索朗这边的力量都不行了节节败退，这时扎西杀进场地之中，扭转了整个局面。原来这是桑吉老爷家的马帮，本来按照马贼规矩，货应该全部留下来的，但是在一旁的索朗因对扎西的不满，却让马锅头把全部的货都带回去了，扎西看在眼里，但是却无能为力。

这天正当扎西带着一队人马在山间巡查的时候，突然听到远处传来一阵阵枪声。原来是红军与一队马贼在一座桥上激战的，对方正是哈巴雪山马贼假扮的民团。由于马贼占居着有利地势，红军死伤过半；当红军把最后一颗子弹打出去的时候，连长不顾个人生命安危，一个人冲向前去为其它兄弟开了后路，为其它人的后退赢得了机会！连长也因受伤，从桥上掉进了滚滚的河水中！

康威与卓玛骑着马上一望无际的大草原上快乐的驰骋着，而康威也借着故意从马上摔下来的机会向卓玛求婚 ！红军的连长从桥上掉进河里后还有一个小战士一起被冲到了一个浅滩上。这时正好遇到了和梅，和梅把他们带到了自己的家中，让父亲给连长治病。

红军在村子里住了一段时间后，决定离开村子。走的时候，村民还不忘送给红军一些东西，以帮助他们渡过雪山。在乡亲们眼里，红军就是自己的兄弟姐妹。带着乡亲的期望，红军离开了村子，在德格会师。而桑吉这边让格赞在底下拉拢人手，同时也与索朗勾结，以增加自已的人手。格赞也也去杜鹃山和普达措把泽仁和贡布拉拢过来。

这天一大早和梅因忍不住对扎西的怀念，决定打着去采松茸的幌子去找扎西，可是当父亲的怎么会连女儿 的这点小心思都看不透呢！老爹可不想自己的女儿与一个心中装满仇恨的马贼来往，和梅也在父亲面前极力维护扎西的形像，毕竟那是自己喜欢的阿注。试想有谁喜欢让别人在自己面前毁坏自己心上人的形象啊。扎西要送两个红军战士去治病，路上因一把枪露了马脚，被抓了起来，关进了土司府的监狱！

扎西在狱中得知虫草老爹的死都是由桑吉引起的，愤怒异常。幸而在危难之时卓玛前来，救出了扎西。扎西和卓玛一起快马加鞭追赶押解红军的车队。就在蒙波要开枪杀害红军的危机时刻，扎西赶到，并带来了土司的手谕，幸而就两名红军。

多吉土司对桑吉的做法十分不满，但顾及兄弟情谊还是非常维系弟弟。扎西被民团追赶，最终通过投江逃生。桑吉的儿子和他的教官决定离开重点，来到卓玛常玩的地方和她道别。在河边赶路的和梅看见了奄奄一息的扎西。赶紧带着他赶回白水台。最终扎西经过险阻回到白水台。

仁清为了卓玛愿意放弃自己的领土，希望自己的土司爷爷可以答应求婚请求。仁清的爷爷很气愤，但没有一口否定。扎西知道索朗是直接杀死虫草老爹的直接凶手。内心烦闷，并更加憎恨桑吉。和梅看在眼里伤在心里担心扎西。索朗东躲西藏，但最终决定去投奔桑吉。卓玛从自己父亲的口中得到了提亲的事情，很烦躁，不愿再与父亲沟通。

和梅梦见扎西和卓玛牵手离开，便从噩梦中惊醒。次日，扎西告诉和梅，自己要离开这里，去找桑吉报仇。仁清则对卓玛死缠烂打，而卓玛表现冷淡，让仁清吃了闭门羹。仁清一时恼怒，想要教训卓玛便出手殴打。扎西急忙赶到，解救了为难时刻的卓玛。卓玛的父亲也因为自己的领土决定要开战。和梅因为遭到仁清的重击，昏厥醒后忘记了关于他和扎西的事情。

扎西拆穿了索朗的诡辩，告诉寨里面的兄弟索朗是杀死虫草老爹的凶手之一，寨中群情激奋，所有的人都决定杀死索朗为虫草老爹报仇。扎西念在旧情放了索朗一命。和梅突然失踪，让东巴老爹非常焦急，前来找扎西帮忙。和梅离开家中一直寻找扎西，扎西在雪山上发现了冻僵的和梅。

扎西只身前往巴郎格宗，索朗对桑吉到处了当年江岸村的秘密，而扎西就是当年索朗要杀的孩童。索朗得到桑吉的信任掌管了民团，桑吉意在取得扎西的姓名。卓玛追问起斯纳老爹和九龙湾马贼的渊源，并讲述了当年小扎西加入虫草老爹队伍经历，并告诉他虫草老爹非常喜欢扎西，得知扎西是个倔强的汉子。

扎西的队伍遭到伏击，扎西告诉卓玛，桑吉现在真正想谋害的是她和他的父亲。桑吉的真正目的是要当上土司。索朗则白天继续围剿扎西一队人马。弹药被耗光的扎西一队人马被迫往山上逃亡，扎西为了救出同伴，只身引开索朗。扎西则为了兄弟跳崖，跳崖之际说出了对卓玛的爱，但生死未知。

索朗负伤却意外得到多吉土司的信任并委以重任。而带着振兴家族复仇信念的索朗的野心也覆盖到了整个中甸地区。桑吉看到了索朗被委以重任，也开始害怕起来。卓玛在扎西跳崖之后每日郁郁寡欢，终日喝酒流泪。随着索朗和地位攀升，县长也秘密拉拢索朗，希望索朗可以利用民团的力量消灭红军队伍。

多吉对弟弟桑吉伤害红军伤员非常不满，当面怒斥了桑吉。而多吉被索朗迷惑了双眼，多吉把民团司令的位置交给了索朗。虽然卓玛和桑吉极力反对，但多吉最终坚持了自己的决定。桑吉安排蒙波决定除掉索朗。活佛出面保护了危难之中的红军战士，再次让桑吉感到不快。

扎西大名不死，来到神山祷告，希望可以早日康复与卓玛重逢。桑吉则在暗中还想当土司，并暗中派蒙波让人防止毒药。多吉土司外出之后更加谨慎，暗下杀手的火头贡布未能得手。索朗识破奸计，暗中威胁火头贡布并故意制造空袭。火头贡布决定在夜间实行刺杀计划。而索朗则借机立功实现完美的救人计划，获得了多吉土司的赏识。

卓玛和和梅都可以互道了对扎西的思念，和梅更是因为思念成灾，决定以死来追随和梅。扎西也踏上了回去与卓玛重逢的道路，硬闯土司府的扎西被桑吉生擒。但卓玛不在土司府，反让桑吉利用。扎西则被押送至地牢。洋神父也未能救出扎西。

卓玛和和梅的交谈中让他们渐渐开始回忆起扎西的种种往事，卓玛誓言要为扎西报仇，杀死罪魁祸首索朗。桑吉抓住了扎西，而桑吉决定拉拢扎西，并支持扎西报仇。但扎西坚持自己的原则。神父前来看望扎西，并带给扎西暗示。在断头台上，扎西冲出包围。险象环生逃出困境。

卓玛不顾下人的阻拦，执意要回家，还说不可能嫁给索朗。多吉老爷和白水台的群众们道别，他对白水台的环境和管理赞不绝口。洛桑问扎西他那把刀是从哪来的，扎西说是神父给的。扎西他们对老爹的救命之恩表达了感谢，扎西还说要继续找到卓玛小姐。在一家酒家，扎西听小二说了土司老爷可能的行程后就快马加鞭地走了。多吉来到故地，想起了和曲美的一番对话，心中不禁感慨万千。

和梅生病了，虚弱地依靠在大树下。恍惚间她仿佛看到了扎西站在她面前，最后还是昏倒了。卓玛找到神父，说她想当修女，但神父拒绝了她。神父还告诉她扎西还活着，卓玛听到这一消息十分开心和激动。卓玛找到桑吉，问他为什么要抓他，桑吉说是因为扎西是个马贼，卓玛还是表示自己就是喜欢扎西，任桑吉劝阻也不听，桑吉很无奈。

多吉告诉桑吉他打算把卓玛嫁给索朗，桑吉觉得不理解，还百般劝阻，但多吉并没有听进去。桑吉告诉多吉扎西还没死，多吉觉得很吃惊。桑吉回去后很生气，叫下人去找索朗。卓玛去找多吉谈话，但多吉却说他不想听。卓玛还是表示她不想嫁给索朗，但多吉还是让她嫁。桑吉让索朗离开，但索朗并不愿意，要跟他作对，桑吉对他很生气。桑吉去找县长大人，表示悔恨自己引狼入室，让县长大人给支招。

多吉停止供应教堂的钱粮，还让卓玛以后不准再去教堂，卓玛很气愤。还觉得是自己害了神父。在隆多的帮助下，卓玛终于可以见到神父，她十分开心。卓玛骑马和神父一起走，神父问她为何要说出放弃扎西这样的话，卓玛说答应过和梅所以不能食言。但神父告诉她爱情是不能让的。扎西去找吃的，洛桑和梅他们在一处休息，洛桑告诉和梅其实扎西喜欢的是卓玛，和梅有点不能接受。

老爹告诉卓玛有一伙民团士兵来了，原来是索朗派人来接她下山。卓玛不愿意拖累老爹，于是离开了。桑吉询问是哪家的土司又去世了，原来是娜仁茨姆的男人去世了，多吉让桑吉去参加葬礼。但桑吉不愿意去。伦布偶遇一个叫金宗的落难的女孩，他很热心地帮助她，那女孩很感激。扎西他们在和梅父亲面前跪下，说和梅死了，和梅的父亲很悲痛。

金宗艰辛地拉车，带着妈妈去看雪山，当看到雪山时她们都很激动。其实和梅并没有死，她也在看雪山的队伍中。她看到了伦布，于是立马躲了起来。扎西把两个木偶埋了起来，还说心里会一直陪着和梅。和梅的父亲很大度地让他去找卓玛小姐。扎西决定去告诉伦布和梅的死讯，不让他死等。和梅在山头准备跳崖，被一个女僧所救。听了女僧开导她的一番话，和梅若有所思。

看到和梅出现在眼前，扎西有点难以置信。和梅以及众人都催促扎西赶快去找卓玛，和梅还说她也找到了她的爱，那就是伦布，他也应该去找卓玛小姐。扎西就出发了。桑吉和茨姆又再续前缘，多吉很开心，赐给他很多首饰。桑吉还说会把领地还给他，多吉说还会给他一半的税收，桑吉很感激。索朗向下人追问扎西的行踪，得知没有抓到他很生气。扎西在街上看到卓玛亲事的告示，他内心难以平静。

众人对扎西可以知道滑坡的事觉得很惊奇，对他更加信服了。这时有人喊救命，于是扎西带着众人赶去。原来是僧人陷在泥潭里了，扎西他们将他救出，那个僧人和扎西讲了他的故事。索朗得知桑吉最近的行动后，去找犬养先生说事，索朗要他们增加援助力量，但犬养觉得数量太多需要汇报。康威以为卓玛的照片不见了而大发雷霆，最终才找到。他看着卓玛的照片发呆，对她很想念。

康威和三妹说他觉得格宁玛就是卓玛，三妹无奈，只得说确实是的，但要他保密。扎西他们和大师一起行进在路上，大师执意不肯脱袍子，在扎西们的劝说下，他决定入乡随俗。队伍走着走着，噶玛掉下山谷，扎西他们很难过。康威见到了卓玛，他很激动，问她这几年在土司府发生了什么事，卓玛娓娓道来。原来她在神父的帮助下跟着隆多大管家逃走了，但大管家回了土司府之后就自杀了。卓玛很悲痛，康威安慰她。

扎西来看望和梅，看到小丹增，十分开心。和梅告诉扎西，她爸爸说希望扎西下次经过白水台的时候去看他，还说他身体不太好，和梅很担心。扎西也劝说她和伦布应该回去，还可以照顾阿爸，但和梅说伦布不愿意。伦布回来了，看到扎西很开心，与他一起喝茶。扎西还向伦布介绍了大师，伦布热情地招待他。洛桑看到金宗，十分开心，还送给她一件礼物，金宗很喜欢。

扎西带着众人来到了太子峰，一通大师因为见到圣山而十分激动。桑吉打算和索朗为敌，茨姆劝他为了多吉不能这样做。但他还是坚持己见。达瓦回来了，桑吉看到他十分开心。桑吉问他成家了没，当得知他成家后很欣慰。桑吉让达瓦带兵去打索朗，恢复他们勒仓家在中甸的地位，但达瓦觉得更重要的是保卫国家，两人争执不下。一通要和扎西他们离别，他还送给扎西一串佛珠，还说了很多赞美他的话。

农民互救会的人给大家宣讲加入互救会的好处，还交给他们铁犁的使用方法，村民们都觉得很开心。扎西和洛桑回到了扎西原来的山寨，扎西感触颇多。索朗得知张团长只要军火十分生气，但下人告诉他路过次拖村时发现了一架美军飞机。索朗立即要下人派军团去运回。县长大人将一封信拿给仁波切，想让他快点去阻止索朗。索朗要去拉走飞机，但康威不愿意，索朗要带走他，卓玛也出现了，说如果他放了康威就可以放弃土司的职位。

卓玛带着康威去看唐卡，当得知画得最好的是洛珠格贵时，卓玛想要认识他。在与他交谈的过程中，卓玛感觉此人似曾相识。后来得知这人是认识她阿爸的。仁波切见到卓玛她们，还说是一通报的信。一通承认自己是日本人的谍战人员，还很忏悔，卓玛很吃惊。卓玛想去找桑吉阿库，让他拦住军火。桑吉见到卓玛十分激动，他以为她已经死了，卓玛也很开心。

洛桑拿出刀对着康威，这时卓玛出现，扎西觉得很震惊。一把抱过卓玛，但卓玛表现很冷淡，扎西觉得她还在怪她，于是跟她讲了当年事情的经过。扎西还让卓玛嫁给他，但是卓玛突然跑开了。康威责怪扎西，还说自己是卓玛的恋人，扎西觉得奇怪，也追了过去。扎西和康威打了起来，卓玛在一旁劝架。卓玛听着扎西说的深情的话，哭个不停，两人紧紧相拥在一起。但卓玛却说扎西是她的亲哥哥，扎西很吃惊。

神父宣读了多吉的遗书，原来是要桑吉当土司。桑吉听了既感动又羞愧，在多吉面前说了很多心里话。桑吉让卓玛当土司，在上任当天，卓玛当着众人的面说要把位置传给扎西，还向众人说扎西是多吉的亲生儿子，众人有点不服，卓玛还拿出了物证和人证，最终扎西顺利地当上了土司。扎西召集众人，说想捐出一笔钱，派人去印度买武器来对付日本人，这得到了大家的一致赞同。

康威在寺庙里诉说着内心的心里话，说他想好好照顾卓玛，扎西在一旁听到了。扎西得知洛桑在回来的路上被马贼打劫了，十分着急，说会把那些零件再抢回来的。卓玛给仁清土司写信，说自己会嫁给他，只要他给中甸捐献一架飞机。扎西知道后很生气。仁清和康威为了卓玛要决斗，和梅赶到，告诉众人卓玛和扎西并不是亲兄妹，大家都感到很吃惊。卓玛的亲生母亲也出现了，向她讲述了事情的经过。